证券代码：000035 证券简称：中国天楹公告编号：TY2015-80









中国天楹股份有限公司



关于非公开发行 A 股股票摊薄即期回报及填补措施





本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大



遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。







一、对于本次非公开发行摊薄即期回报的风险提示

本次非公开发行募集资金扣除发行费用后将用于项目投资和偿还借款。本次

非公开发行股票后，随着募集资金的到位，公司的股本及净资产将相应增长。若

本次发行后，公司净利润不能得到保持相应的幅度增长，公司的每股收益和净资

产收益率等指标存在下降的风险。特此提醒投资者关注本次非公开发行股票可能

摊薄即期回报的风险。





二、本次非公开发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响

根据《国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益保护工作

的意见》（国办发【2013】110 号，以下简称“《意见》”）要求，为保障中小投资

者利益，中国天楹股份有限公司（以下简称“公司”）就本次非公开发行股票事

项对即期回报摊薄的影响进行了认真分析，并就本次发行摊薄即期回报对公司主

要财务指标的影响及公司采取的措施披露如下：

（一）测算本次非公开发行摊薄即期回报的主要假设

（1）本次非公开发行方案于 2016 年 1 月底完成发行。该时间仅为估计，最

终以中国证监会核准本次非公开发行后的实际完成时间为准。

（2）本次非公开发行最终发行数量为经董事会和股东大会审议通过的本次

非公开发行预案中的发行数量上限，即 5,620 万股。

（3）本次非公开发行股份的价格为经董事会和股东大会审议通过的本次非

公开发行预案中的发行价格 14.26 元/股。

（4）本次非公开发行募集资金总额为本次发行的募集资金总额上限

80,141.2 万元，未考虑发行费用的影响。

（5）假设 2015 年度归属于母公司所有者的净利润为《盈利预测补偿协议》

中的承诺下限，即 17,556.58 万元；因此 2015 年末归属于上市公司股东净资产为

2014 年 末 数 +2015 年 净 利 润 假 设 数 -2015 年 分 配 现 金 股 利 数 （ 注 ：

162,218.22+17,556.58-0），即 179,774.8 万元。

假设 2016 年度归属于母公司所有者的净利润为《盈利预测补偿协议》中的

承诺下限、即 22,583.81 万元，并在此基础上按照 20%、40%业绩增幅分别测算。

（6）鉴于 2015 年 9 月 30 日发行人母公司未分配利润为-90,055.39 万元，根

据假设 5 利润预测水平，2015 年度、2016 年度公司不进行利润分配。

（7）未考虑本次非公开发行募集资金到账后，对公司生产经营、财务状况

等 (如营业收入、财务费用、投资收益等）的影响。

（8）未考虑非经常性损益对净利润的影响。

上述假设仅为测算本次非公开发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影

响，不代表公司对 2015 年、 2016 年业绩情况的承诺，亦不代表公司对 2015 年、

2016 年经营情况及趋势的判断。

（二）本次非公开发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响

基于上述假设的前提下，本次非公开发行摊薄即期回报对公司主要财务指标

的影响对比如下:

项目2015 年度2016 年度/2016 年 12 月 31

/2015 年 12 月 日

31 日本次发行前本次发行后

总股本（万股）61,927.8961,927.89 67,547.89

本次发行募集资金总额（万元） 80,141.20

本次非公开发行股数（万股） 5,620.00

情形一： 2016 年归属母公司股东的净利润与《盈利预测补偿协议》中的承诺下限持平，

即 22,583.81 万元。

归属于上市公司股东净利润（万元）17,556.5822,583.81 22,583.81

归属于上市公司股东净资产（万元） 179,774.80 202,358.61282,499.81

归属于上市公司股东每股净资产（元/股）2.90 3.27 4.18

基本每股收益（元/股）0.28 0.36 0.34

加权平均净资产收益率（%） 10.2711.82 8.54

情形二：2016 年归属母公司股东的净利润为《盈利预测补偿协议》中的承诺下限增长 20%，

即 27,100.57 万元。

归属于上市公司股东净利润（万元）17,556.5827,100.57 27,100.57

归属于上市公司股东净资产（万元） 179,774.80 206,875.37287,016.57

 归属于上市公司股东每股净资产（元/股） 2.90 3.344.25

基本每股收益（元/股） 0.28 0.440.41

加权平均净资产收益率（%）10.27 14.0210.16

情形三：2016 年归属母公司股东的净利润为《盈利预测补偿协议》中的承诺下限增长 40%，

即 31,617.33 万元。

归属于上市公司股东净利润（万元）17,556.58