中信建投证券股份有限公司关于京东方科技集团股份有限公司



收购明德投资有限公司全部股权并增加其注册资本事项



的核查意见







中信建投证券股份有限公司（以下简称“中信建投”）作为京东方科技集团

股份有限公司（以下简称“京东方”或“公司”）非公开发行A股股票的保荐机

构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《深圳证券交易所股票上市规则》

（2014年修订）、《深圳证券交易所上市公司保荐工作指引》（2014年修订）等

有关规定，对公司收购明德投资有限公司全部股份并增加其注册资本事项进行了

核查，并出具本核查意见。



一、保荐机构进行的核查工作



中信建投与京东方部分董事、监事、高级管理人员进行了访谈，查阅了本次

收购并增资事项的信息披露文件、相关董事会决议以及各项业务和管理规章制

度，对本次收购并增资事项的相关情况进行了核查。



二、公司本次收购并增资事项基本情况



（一）项目概述



根据公司发展战略，京东方在经过充分调研和论证的基础上，拟收购春华（天

津）股权投资合伙企业（有限合伙）（以下简称“春华投资”）和王学清持有的

明德投资有限公司（以下简称“明德投资”）全部股权，收购价格为 250,238,513

元。明德投资核心经营实体为北京明德医院有限公司（以下简称“明德医院”）。

同时，京东方计划将明德投资作为京东方健康医疗事业的投资发展平台，在收购

完成后将明德投资名称变更为京东方医疗投资管理有限公司（暂定名，以工商行

政管理部门核准名称为准，下称“京东方医疗”），将京东方医疗注册资本增加

至 30 亿元，根据项目进展情况，逐步注入。后续京东方医疗如有资本性支出，

将按照相关规定提交董事会或股东大会审议。



1

（二）交易对手方基本情况



1、春华（天津）股权投资合伙企业（有限合伙）



注册号：120191000079518



公司住所：天津开发区新城西路52号滨海金融街6号楼三层P312室



执行事务合伙人：春华明德（天津）股权投资管理合伙企业（有限合伙）（委

派代表：王学清）



公司类型：有限合伙企业



主营业务：从事对未上市企业的投资，对上市公司非公开发行股票的投资以

及相关咨询服务。



主要合伙人：深圳市平安创新资本投资有限公司、春华明德（天津）股权投

资管理合伙企业（有限合伙）



2、王学清（自然人）



身份证号：430103*********526



（三）交易标的基本情况



公司名称：明德投资有限公司



公司住所：北京市朝阳区建国门外大街1号国贸三期48层



法定代表人：王学清



注册资本：14,800.60万元



设立时间：2010年3月31日



公司类型：其他有限责任公司



主营业务：项目投资、投资管理



股权结构如下：



股东名称 股权比例

春华（天津）股权投资合伙企业（有限合伙）99.997%





2

股东名称股权比例

王学清 0.003%

合计 100.000%



明德投资最近一年及一期财务数据如下：

单位：万元

项目2014 年度 2015 年 1 月至 5 月

营业收入 0 0

净利润 -25 -23

项目 2014 年 12 月 31 日2015 年 5 月 31 日

总资产15,43914,628

总负债14,5890

净资产850 14,628



明德投资的核心经营实体为明德医院。明德投资通过北京华盛康城医院管

理有限公司（以下简称“华盛康城”）持有明德医院100%的股权。股权结构如下：



春华（天津）股权投资

王学清

合伙企业（有限合伙）

99.997% 0.003%







孙凯胡波明德投资有限公司 陈沛 刘蒙南

31.3%4.94%62.66%0