目前，零售业务收入在招行营业收入中的占比已近半。今年上半年，其零售营业净收入同比增长15.83%，零售业务税前利润269.57亿元，同比增长36.68%，在业务条线的税前利润中占比达49.27%。

零售贷款增长超过六成

面对外部环境的变化，调整业务结构成为商业银行的共同选择。但与其他银行不同的是，招行采取了压缩对公业务，将更多资金投入零售业务的做法。

上半年，招行的贷款结构已经明显体现出这一变化。截至6月底，在集团口径下，招行公司贷款余额1.49万亿元，比去年底的1.508万亿元，减少约108亿元，降幅约为0.7%，在贷款中的占比下降了4.13个百分点。

根据半年报披露，公司贷款的五大类别中，招行固定资产贷款、贸易融资规模均有明显下降。截至6月底，该行这两类贷款余额分别为3454亿元、1930亿元，分别去年底减少251亿元、267亿元，降幅分别达到7.1%、12%左右。此外，流动资金贷款虽比去年底增加了103亿元，但增幅仅有不到1.5%。

在各类资金业务中，增长较快的只有票据贴现一类。截至6月底，招行票据贴现余额为1830亿元，比去年底增加了约832亿元，增幅达到90%以上。流动资金贷款虽略有增长，但只增长了103亿元，增幅不到1.5%。

不过，今年上半年，招行资金投放最多的还是零售业务。截至6月底，其集团口径下的零售贷款余额1.35万亿元，比去年底的1.23万亿元，增加1200亿元，增幅接近10%。几大类别中，除了小微贷款余额减少了86亿元以外，个人住房按揭贷款、信用卡贷款，均出现显著增长。其中，信用卡贷款余额3405亿元，比去年底增加173亿元，增幅为8.74%。

个人住房贷款的增幅则更为惊人，已经成为上半年招行贷款增长的主要动力。半年报数据显示，上半年，招行个人住房贷款余额6069.45亿元，比去年底增加了1075亿元，增幅达到23.55%。而在同期，该行贷款余额增加了2000亿元。这意味着，今年上半年，该行超过50%的新增贷款，来自个人住房按揭贷款。

实际上，房贷已成为各家银行今年的重点投放对象。数据显示，截至6月底，浦发银行个人住房按揭贷款余额3379亿元，同比增加734亿元，增幅达到28%左右。而在同期，其贷款余额为2032亿元，约有36%的新增贷款依靠房贷拉动。此外，已经连续多年压缩房贷业务的平安银行，上半年也重新增加房贷资金投放。截至6月底，平安银行房贷余额为496亿元，比去年底增加约40亿元，增幅约8.9%。