证券代码：601198 证券简称：东兴证券公告编号：临 2015-060







东兴证券股份有限公司

关于公司非公开发行 A 股股票后

填补被摊薄即期回报措施(修订稿)的公告





本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重

大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。





重要提示：

本次非公开发行完成后，公司净资产规模将大幅增加，总股本亦相应增加。随

着募集资金投资项目的陆续投入，公司的净利润将有所增加，但募集资金投资项目逐

步投入并产生效益需要一定的过程和时间，因此，短期内公司的每股收益和净资产收

益率可能出现一定幅度下降。



本公告中公司对经营数据的假设分析不构成公司的盈利预测，敬请广大投资者

理性投资，并注意投资风险。







国务院办公厅于2013年12月25日发布的《国务院办公厅关于进一步加强资本市场中

小投资者合法权益保护工作的意见》（国办发[2013]110 号，以下简称《意见》）中提出

“公司首次公开发行股票、上市公司再融资或者并购重组摊薄即期回报的，应当承诺兑

现填补回报的具体措施”。为了进一步贯彻落实《意见》，保障中小投资者知情权，维

护中小投资者利益，公司就本次非公开发行股票摊薄即期回报对公司主要财务指标的影

响及公司采取的措施公告如下：



一、本次发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响



公司本次非公开发行计划募集资金不超过80亿元人民币，发行人民币普通股（A股）

股份数量不超过4亿股。发行完成后，公司股本和净资产规模将有所增加，资产负债率

将有所下降，有利于增强公司财务结构的稳定性和抗风险能力。



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本次募集资金将全部用于增加公司资本金，补充营运资金，以扩大业务规模，优化

业务结构，提升公司的市场竞争力和抗风险能力。本次募集资金到位后，本公司将通过

有效配置资本，及时有效地将募集资金投入使用，从而实现合理的资本回报水平。然而，

如果本次募集资金投入未能保持目前公司的资本经营效率，在公司股本和净资产均有所

增加的情况下，本公司基本每股收益和加权平均净资产收益率将面临下降的风险。



（一）财务指标计算主要假设和说明



1、假设宏观经济环境、证券行业情况没有发生重大不利变化；



2、假设本次发行股份数量为4亿股，募集资金到账金额为80亿元（不考虑扣除发行

费用的影响）；



3、考虑本次再融资的审核和发行需要一定时间周期，假设本次发行于2016年3月底

实施完毕（发行完成时间仅为本公司估计，最终以经中国证监会核准发行的股份数量和

实际发行完成时间为准）；



4、根据公司2015年三季度报告，截止2015年9月30日公司归属于母公司所有者权益

12,550,149,433.70元（未经审计），2015年1-9月公司归属于母公司所有者的净利润为

1,767,691,659.72元（未经审计），2015年7-9月公司归属于母公司所有者的净利润为

254,303,237.85元（未经审计），假设公司2015年4季度归属于母公司所有者的净利润等

于2015年3季度归属于母公司所有者的净利润，2015年全年归属于母公司所有者的净利

润预计为2,021,994,897.57元；2016年度归属于母公司所有者的净利润在2015年度预测值

的基础上按照 0%、10%、20%的三种假设增幅分别测算；



5、利润假设仅为测算本次非公开发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响，

不代表公司对2015年及2016年经营情况及趋势的判断，不构成公司的盈利预测，投资者

不应据此进行投资决策，投资者据此进行投资决策造成损失的，公司不承担赔偿责任；



6、公司2014年度利润分配于2015年6月下旬完成，现金分红金额40,064.00万元（含

税）；假设公司2015年度利润分配方案仅采取现金分红，且利润分配金额与2014年度相

同，并将于2016年6月实施完毕；



7、未考虑非经常性损益、募集资金运用对公司财务状况的影响；







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 8、未考虑除本次发行、净利润、利润分配以外的其他因素对公司净资产规模的影

响。



（二）本次非公开发行股票对公司主要财务指标的影响



基于上述假设和说明，公司测算了本次非公开发行股票对公司的基本每股收益和加

权平均净资产收益率等主要财务指标的影响：

2015 年度 /2015 年发行前后比较（2016 年度/2016 年 12 月 31 日）

项目

12 月 31 日本次发行前 本次发行后

总股本（股） 2,504,000,000 2,504,000,000 2,904,000,000

普通股加权平均数（股） 2,420,666,667 2,504,000,000 2,804,000,000

本期现金分红（元） 400,640,000 400,640,000400,640,000

假设情形一：公司 2016 年度归属于母公司所有者的净利润较 2015 年度增长 0%，即

2,021,994,897.57 元

当期归属于母公司净利

2,021,994,897.572,021,994,897.572,021,994,897.57

润（元）

期末归属于母公司净资

12,804,452,671.55 14,425,807,569.12 22,425,807,569.12

产（元）

加权平均净资产（元） 11,611,027,321.00 13,615,130,120.34 19,615,130,120.34

基本每股收益（元/股） 0.84