今天,大杨创世(行情600233,买入)(600233,收盘价25.13元)发布重组预案,公司拟通过重大资产出售、发行股份购买资产及募集配套资金的一系列交易,置出现有全部资产及负债,实现圆通速递借壳上市,后者整体作价为175亿元,公司股票将继续停牌。

方案显示,大杨创世拟将全部资产与负债出售予蛟龙集团、云锋新创,后者以现金方式支付对价,交易作价12.34亿元。同时公司拟以7.72元,向圆通速递全体股东非公开发行合计22.67亿股,作价175亿元收购圆通速递100%股权。此外,公司拟以10.25元向喻会蛟、张小娟、阿里创投、光锐投资等7名特定对象非公开发行股票募集配套资金不超过23亿元,将用于转运中心建设、智能设备升级项目等的建设。

上述交易完成后,公司总股本将大幅增至28.21亿股,其中,蛟龙集团持股比例为51.18%,成为第一大股东,公司实际控制人将变更为圆通速递的实际控制人喻会蛟、张小娟夫妇。此外,阿里创投、云锋新创将分别持有公司11.09%和6.43%的股份。

公告称,圆通速递是国内领先的综合性快递物流运营商。截至2015年末,圆通速递资产合计61.87亿元,所有者权益合计34.15亿元;其2013~2015年度分别实现营业收入68.85亿元、82.29亿元和120.96亿元,净利润分别为6.53亿元、7.47亿元和7.17亿元。

业绩补偿义务人承诺,本次交易实施完毕后,圆通速递2016~2018年度承诺的合并报表范围扣除非经常性损益后的归属于母公司所有者的净利润分别不低于11.001亿元、13.329亿元和15.525亿元。

按照公告披露的圆通股东全部权益价值评估报告,阿里创投和马云的产业基金云峰新创于2015年4月底入股圆通,合计出资额25.2亿元,其中,阿里创投占比60%,即15.12亿元。当时阿里创投和云峰新创分别持有圆通12%和8%的股份。在这次的重组预案中,圆通100%股权估值175亿元,意味着阿里系持股估值达到35亿元,按此估算,近一年时间阿里系在圆通的投资浮盈近10亿元,增值率为38%。