北京市经信局日前发布《关于开展2021-2022年度北京市燃料电池汽车示范应用项目申报的通知》。该通知指出，燃料电池汽车示范应用项目主要采取“应用场景示范+‘示范应用联合体’申报”方式实施。以当年8月13日至次年8月12日为一个核算年度，对纳入并完成示范应用项目的燃料电池汽车，按照中央奖励1:1的标准安排市级车辆推广奖励资金。

该通知提到，在京津冀范围内，支持总质量31吨以上的燃料电池重型载货汽车，开展省际间大宗物资运输示范应用，重点推广北京-天津、北京-唐山等货运专线。在本市及周边地区，支持总质量25吨以上的燃料电池重型载货汽车，开展工业企业原材料及零部件、渣土及砂石骨料等重型货物运输示范应用。在本市及周边地区，支持总质量12吨及以下的燃料电池中轻型载货汽车，重点围绕城市生活保障，开展城市冷链物流配送、城市普通物流配送示范应用。

天风证券指出，在双碳的大背景下，氢能及燃料电池产业链的未来发展潜力大。上游氢能源行业符合能源转型需求，下游新能源汽车市场规模增长迅速，产业链上下游均为有良好前景的蓝海市场，从而有望共同驱动氢能与燃料电池行业向好发展。氢能及燃料电池的产业链长、产值大。根据中国氢能联盟的预计，2020年至2025年间，中国氢能产业产值将达1万亿元，2026年至2035年产值达到5万亿元。2021年以来，在国家层面上有关氢能和燃料电池相关的政策持续加码，推进氢能及燃料电池的推广和应用。

该机构认为，氢能及燃料电池产业链上游氢能源行业符合我国能源转型需求，下游新能源汽车市场规模增长迅速，产业链上下游均为有良好前景的蓝海市场。在双碳的大背景下，氢能及燃料电池产业链的未来发展潜力大。根据发展规划测算，2020-2035年，氢燃料电池汽车的保有量的增长空间有望达十年百倍。(1)建议关注：布局氢燃料电池系统及关键零部件，具备技术领先优势的零部件企业捷氢科技(拟科创板上市)、亿华通、潍柴动力、威孚高科、泛亚微透等；(2)建议关注：布局氢燃料电池整车研发与应用，掌握核心技术的整车企业宇通客车、上汽集团、长城汽车、长安汽车、广汽集团等。