本周市场剧烈波动,市场的大面积踩踏已经完全超脱行业基本面的运行规律,机械军工行业也成为了这波踩踏的受害者。从本周开始,国家队陆续出场,无论是从盘面上,还是从心态上都对市场构成了较强的支撑,也直接导致了从周四开始的大幅反弹。

对于未来一段时间的行情,我们认为市场经历了本轮暴跌之后,慢牛模式或将真正的开启,之前单纯炒作概念的个股将不再受市场追捧,投资的逻辑将回到行业基本面上。因此,我们建议投资者优选机械军工行业中具有较强业绩支撑的个股。

短期内,我们建议从以下几个逻辑进行布局。一、跌破或者跌至定增价、员工持股价的个股,如:应流股份、金轮股份和汉钟精机;二、具有较强的估值优势,PE偏低,且具有一定业绩支撑的个股,如:安徽合力。

此外,在本轮救市中,中航工业集团是率先“挺市”的央企,且其旗下多家上市公司近期也紧急进行了增持,更重要的一点是,军工行业往往在整体市场偏弱的情况下有较好的表现,因此我们建议投资者关注中航动力和中航飞机。