上周五大盘午后震荡走高，三大指数均涨超1%，沪指收复3200点整数关口，科创50指数大涨超4%突破此前震荡平台。盘面上，半导体板块全天强势，板块内个股掀涨停潮。总体上个股涨多跌少，两市超3400只个股上涨，逾百股涨超9%。沪深两市上周五成交额9954亿，较上个交易日放量960亿。截止收盘，沪指涨1.19%，深成指涨1.69%，创业板指涨1.62%。北向资金沪股通净买入17.79亿元，深股通净买入11.55亿元。

美股三大指数收盘涨跌不一，纳指跌0.5%，本周累涨2.15%；标普500指数跌0.17%，本周累涨0.36%；道指涨0.23%，本周累跌0.13%。其中，纳指、标普500指数周线三连涨。

在今日的券商晨会上，中信建投认为，情绪释放，逢低加码；国泰君安认为，关注科技新经济成长股和股价已充分调整的赛道龙头股；广发证券认为，7月出口数据偏强的原因有三点。

中信建投认为，从短期来看，新能源方向高景气趋势未见拐点，但短期面临淡季景气不再加速、核心主流标的估值基本修复至较高分位且拥挤度依旧较高等顾虑。目前估值处于历史相对低位但景气有催化预期的板块可以适度关注，一是对于军工板块应给予战略性重视，其超越经济周期的行业景气具备一定确定性，且未来国企改革深入有利于业绩提升和体现；二是有着长逻辑的自主可控在近期事件催化下市场关注度上升，另一方面由于全球半导体周期仍处下行通道，基本面或至23H1触底，因此板块整体上以交易性机会为主。

国泰君安认为，宏观流动性宽裕以及风险偏好两端走的市场演绎下，成长将从赛道龙头股向更具备交易结构优势、景气优势以及估值优势的板块扩散。下一阶段关注两大主题，一是转型背景下新能源、数字经济、自主可控等科技新经济成长股；二是存量经济下竞争优势扩大，并且股价已充分调整的赛道龙头股。