可以看到，政治局会议中再度强调“财政政策要在扩大内需和结构调整上发挥更大作用”，“加大基础设施领域补短板的力度”，是对7月23日国常会“积极的财政政策要更积极”的明确。

光大证券分析师孙伟风指出，1-6月，我国基建投资增速较去年同期下滑13.7个百分点，为近年最低水平。财政政策边际改善，有望带动基建投资企稳回升。由于建筑板块收益率受投资预期影响较大，信用及财政预期边际改善，政治局会议再度明确“基建补短板”，下半年度基建投资有望企稳回升，上调行业评级至“买入”。

招商证券分析师王彬鹏表示，在上半年基建投资增速处于明显下滑后，预计下半年基建投资增速在资金面的改善下明显回升。在政府财政支出加速以及地方融资改善的预期下，建筑央企以及产业链前端设计板块最先受益，重点推荐具有扶贫概念的四川路桥、中国交建、中国铁建、中国中铁、中国建筑、苏交科以及葛洲坝，重点关注资金面全面改善后受益明显的岭南股份与东珠生态。

当前的建筑行情是反映政策边际改善，是估值修复行情，未来建筑行情能走多远主要取决于：政策持续回暖+行业基本面支撑+上市公司业绩释放。安信证券建议四条主线布局：(1)大建筑央企：基建任务主要承担力量、估值及信用优势显著、前期调整幅度较深的中国铁建、葛洲坝、中国建筑、中国交建和中国中铁(停牌中)。(2)地方建筑国企：区域基建的主要参与者和利益分享者、融资能力和信用优势明显、深跌带来的估值优势和业绩的较快增长，主要关注安徽水利和山东路桥。(3)生态园林标的：融资环境和信用环境改善的受益者、增强业绩释放动力，主要关注东珠景观、岭南股份、文科园林和大千生态。