公司2015年上半年业绩同比增长145.40%符合预期：公司发布2015年半年报，上半年实现营业收入4.73亿元，同比增长17.97%；实现归属于上市公司股东净利润4670万元，同比增长145.40%，对应EPS为0.29元。公司二季度单季实现营业收入2.60亿元，同比增长29.66%，环比增长22.25%；实现归属于上市公司股东净利润2705万元，同比增长789.55%，环比增长37.70%，对应EPS为0.17元。

　　公司半年报业绩与此前的快报业绩基本一致，符合我们和市场的预期。公司预告前三季度盈利区间为6000-6600万元，同比增长155.61%-181.17%；依此测算，三季度单季盈利区间为1330-1930万元，同比增长199.36%-344.43%，环比减少28.67%-50.85%。

　　太阳能玻璃毛利率提升，组件收入大幅增长：2015年以来，全球新增装机量稳定增长，减反玻璃的渗透率预计仍略有提升，预计公司AR镀膜玻璃销量同比有所增长；同时，公司超薄钢化玻璃预计开始贡献收入；公司上半年太阳能玻璃产品(包括AR镀膜玻璃与超薄钢化玻璃)实现销售收入4.20亿元，同比增长7.09%。AR镀膜玻璃的盈利能力在2014年已经见底回升，2015年上半年延续了这一趋势；公司上半年太阳能玻璃产品毛利率大幅提高4.68个百分点至16.87%，盈利能力显著提升。公司上半年实现双玻组件销售收入5124万元，同比增长765.27%，毛利率提升至16.76%较高水平。此外，公司光伏电站开始贡献收入，上半年实现72万元的发电收入，毛利率为51.78%。